Норма валовой прибыли норматив. Норма прибыли. Норма чистой прибыли. факторная модель фирмы "Du pont"

Смысл и конечный результат любого бизнеса - приносить доход. Ответить на вопрос о том, достаточно ли эффективно предприятие, отвечает ли требованиям экономической выгоды, помогает правильный анализ.

Отдельным направлением в оценке эффективности вовлечения ресурсов, а также разницы между доходами и расходами является анализ показателей прибыли. В этой статье рассмотрим актуальные показатели прибыли, а также формулы их расчёта.

Что такое прибыль?

Экономическая наука трактует, что прибыль - это те блага, которые появились вследствие ведения хозяйственной деятельности субъекта рыночных отношений. То есть разница между доходами и расходами предприятия. В случае если получается число больше 0, то получена прибыль, а если наоборот, то предприятие понесло убытки.

Для проведения анализа результативности ведения бизнеса используется много финансовых показателей. Одними из основных являются прибыль нормальная и экономическая.

Обычному человеку непонятно, почему экономисты разделяют прибыль на различные виды и как они могут отличаться. Ведь если в бухгалтерском учете показатели предприятия нормальные, оно приносит прибыль, то в экономическом плане открытый бизнес может быть нецелесообразным. Как так? Далее разберемся подробнее.

Виды и показатели прибыли

Экономическое понятие прибыли достаточно обширно и оценивается с разных сторон. Но зачастую виды прибыли рассматривают со стороны финансового результата:

валовая;
от реализации товаров или услуг;
налогооблагаемая;
чистая.

Валовая прибыль - это вся прибыль, полученная фирмой от производственной и непроизводственной деятельности, которая отображается и учитывается в бухгалтерском балансе.

С прибылью от продажи товаров или оказания услуг все намного проще. Это выручка, которая осталось после вычитания прямых расходов на изготовление новых благ из доходов от хозяйственной деятельности. Очень важно, что в этом виде прибыли нельзя учитывать доходы и расходы от непроизводственной деятельности, так как это может повлиять на конечный результат.

Для того чтобы узнать налогооблагаемую прибыль, необходимо отнять результат по дебету от кредита за текущий период. Именно от результата и необходимо рассчитывать сумму, которая подлежит уплате в качестве налоговых отчислений.

Чистая прибыль является балансовым итогом прибыли после уплаты всех налогов, сборов и прочих бюджетных отчислений. То есть можно сказать, что это и есть тот финансовый результат, который далее идёт на выплату дивидендов акционерам (если форма собственности - акционерное общество) либо остаётся для покупки новых дополнительных ресурсов, конечно, в зависимости от той или иной политики руководства.

Отдельное внимание уделим рассмотрению нормальной и экономической прибыли.

Нормальная прибыль

Те, кто только начинает сталкиваться с экономическими понятиями, могут ошибочно думать, что этот показатель отображает выручку предприятия с какой-либо стороны. Но это совсем не так.

Этот показатель нужен для того, чтобы определить, какой должен быть уровень прибыли для сохранения экономической целесообразности задействования ресурсов в производстве конкретного товара. Если уровень недостаточен, то стоит распорядиться ресурсами по-другому.

Для чего рассчитывают нормальную прибыль?

Нормальная прибыль может быть рассмотрена как уровень прибыльности любого капитала, который был бы в случае размещения его в виде кредита или ссуды. Проще говорят, если учесть неявные издержки предприятия, то бизнес должен приносить больше доходов, чем если бы имеющиеся средства были задействованы в другом деле.

Если рассматривать бизнес со стороны управляющего, а не эффективности использования имеющихся средств, то нормальная прибыль - это та плата, которая нужна для того, чтобы он был заинтересован заниматься именно этим делом.

Таким образом, получается, что под нормальной прибылью имеется в виду вовсе не выручка, а часть экономических издержек. Если совокупный доход предприятия равен указанным выше затратам, тогда появляется нормальная прибыль. Формула выглядит следующим образом:

Пн = Иня,
где:
Иня - издержки неявные.

Таким образом, можно подтвердить понятие нормальной прибыли, приведённое выше.

Экономическая прибыль

Итак, переходим к следующему показателю. Экономическая прибыль - это та выручка, которая остаётся после вычитания из доходов всех расходов.

Если от совокупного дохода отнять экономические издержки.
Если от бухгалтерской прибыли отнять неявные издержки.

Оба эти пути одинаковы, хоть и визуально отличаются друг от друга. Ведь бухгалтерская прибыль уже учитывает в себе и явные затраты, которые включаются в экономические издержки.

В некоторых научных изданиях экономическую прибыль предлагают найти следующим способом:

Эп = Пб - Пн,
где:
Эп - экономическая прибыль;
Пб - бухгалтерская прибыль;
Пн - нормальная прибыль.

Что нужно помнить про экономический анализ?

Приведённые выше показатели используются при проведении экономического анализа деятельности предприятия. Он нужен для того, чтобы понять, стоит ли заниматься открытым делом или же лучше инвестировать свои ресурсы и время в другую сферу.

Их используют как при проведении финансовой оценки, так и для осуществления общего анализа состояния дел организации.

Но недостаточно просто рассчитать каждый из вышеуказанных показателей, согласно приведённым формулам. Для того чтобы осуществить правильную оценку верности политики, которую проводит руководство предприятия, и сделать вывод о прибыльности бизнеса, стоит обязательно оценивать все издержки, эффективность работы персонала и отдачу вовлеченных в производство ресурсов.

Кроме того, обязательно провести горизонтальный и вертикальный анализ баланса предприятия, рассчитать коэффициенты фондоотдачи, рентабельности, платежеспособности и некоторых других, которые помогают дать правильную оценку ликвидности и финансовой устойчивости предприятия.

Целью коммерческой деятельности является получение прибыли, поэтому в экономической науке большое внимание уделяется ее анализу.

От уровня чистой прибыли зависит возможность развития организации в долгосрочной перспективе.

Определение чистой прибыли, ее значение и характеристика

Прибылью является положительный результат между затратами и полученной выручкой за определенный промежуток времени.

Это важный показатель, характеризующий бизнеса на рынке, эффективность использования возможностей компании и качество конечного продукта. Прибыль предприятия является одним из источников формирования доходов бюджета, которые поддерживают благосостояние страны.

В распоряжении руководства компании остается чистая прибыль , которая представляет собой финансовый результат после уплаты платежей в бюджет, выплаты дивидендам акционерам.

Данный финансовый результат характеризует устойчивость компании на рынке, позволяя привлекать инвесторов, тем самым снижая риск наступления банкротства. Социально ответственные организации направляют ресурсы от чистой прибыли на повышение заработной платы и выплаты премий сотрудникам.

Необходимость классификации финансовых результатов заключается в том, что на разных этапах деятельности используются различные методы определения прибыли. Проведение анализа каждого вида в отдельности позволяет выявить проблемы на ранних этапах.

В экономической науке прибыль классифицируется в зависимости от различных факторов.

Основные направления классификации :

вид деятельности (производство, оказание услуг);
период получения прибыли (год, квартал, месяц);
разновидность хозяйственных операций (аренда, инвестиционная деятельность, работа с ценными бумагами);
метод группировки доходов (экономическая, бухгалтерская, операционная, внерелизационная).

Если Вы еще не зарегистрировали организацию, то проще всего это сделать с помощью онлайн сервисов, которые помогут бесплатно сформировать все необходимые документы: Если у Вас уже есть организация, и Вы думаете над тем, как облегчить и автоматизировать бухгалтерский учет и отчетность, то на помощь приходят следующие онлайн-сервисы, которые полностью заменят бухгалтера на Вашем предприятии и сэкономят много денег и времени. Вся отчетность формируется автоматически, подписывается электронной подписью и отправляется автоматически онлайн. Он идеально подходит для ИП или ООО на УСН , ЕНВД , ПСН , ТС , ОСНО.
Все происходит в несколько кликов, без очередей и стрессов. Попробуйте и Вы удивитесь , как это стало просто!

Формулы расчета

Каждый вид прибыли предприятия дает характеристику эффективности использования ресурсов предприятия, позволяет руководству принимать решения для дальнейшего развития.

Валовая

Валовая прибыль характеризует эффективность управления средствами предприятия и рассчитывается по формуле:

ВП = В – СП

где ВП – валовая прибыль, В – выручка, СП – себестоимость.

При расчете расходов на производство товара (услуги) учитывается себестоимость товаров (услуг), налоги, уплаченные в бюджет (за исключением налога на прибыль), заработные платы сотрудникам и иные косвенные расходы, относящиеся к процессу производства.

Операционная

Данный вид прибыли является финансовым результатом, который компании получила в ходе основной деятельности.

Формула расчета выглядит следующим образом:

ОП = В – СП – ОР – А

где ОП – операционная прибыль, В – выручка, СП – себестоимость, ОР – операционный расход, А – амортизация.

В некоторых источниках можно встретить утверждение, что операционная прибыль и EBIT является одним и тем же, но это заблуждение. Эти показатели рассчитывают до момента налогообложения, однако, при вычислении EBIT учитываются не только расходы от основной деятельности. В то время как, операционный финансовый результат не включает инвестиционные доходы, в том числе средства, поступившие от дочерних компаний.

Кредиторы при принятии решения обращают внимания исключительно на расчет операционной прибыли, так как именно данная прибыль показывает эффективность основного производства компании.

Балансовая

Балансовая прибыль представляет собой доход, который компания получила от реализации по основному виду деятельности и прочим.

Формула расчета имеет следующий вид:

БП = В – СП – ПР + ПД

где БП – балансовая прибыль, ПР – прочий расход, ПД – прочий доход.

Рассчитать данный вид дохода можно с использованием показателя валовой прибыли, уменьшив его на прочие расходы и прибавив доход от прочих источников. Данные для расчета берутся из отчета о финансовых результатах.

От продаж

Важным показателем эффективности компании является прибыль от продаж, так как выручка очищается от расходов по реализации продукции и выплаты средств руководителям.

Расчет имеет следующий вид:

Прибыль от продаж = В – Кр – Упр

где Кр – коммерческие расходы, Упр – управленческие расходы.

Корректируется данный вид дохода компании посредством снижения затрат, либо повышением объема реализации продукции на рынке.

Налогооблагаемая

Согласно НК РФ, предпринимательская деятельность подлежит налогообложению, в связи с этим в финансовом учете выделяют такую категорию прибыли, как налогооблагаемая прибыль . В процессе расчета данный вид дохода уменьшается на уровень предполагаемых льгот для того или иного вида деятельности.

Формула расчета:

НП = ВП – СВП – И – А + ПР

где ВП – валовая прибыль, СВП – скорректированная ВП, И – издержки, А – амортизация, Пр – прирост активов.

Маржинальная

Данный вид дает представление о покрытии предприятием постоянных издержек и формировании чистого дохода, рассчитывается как:

М = В – ПЗ

где В – выручка, ПЗ – переменные затраты.

Если компания занимается выпуском разных видов продукции, данный вид прибыли позволит выявить наиболее рентабельные с точки зрения доходности.

Нераспределенная

Нераспределенная прибыль отражается в бухгалтерском балансе и представляет собой доход, который не был распределен собственниками компании. В российской системе бухгалтерского учета учитывается на 84 счете.

Рассчитывается по формуле:

НП = НП + Д – Див

где НП – нераспределенная прибыль, Д – доход текущего периода, Див. – дивиденды.

Нераспределенная прибыль является частью собственного капитала компании и свидетельствует о том, что акционеры не направили данные средства на пополнение активов.

Сметная

Сметная прибыль рассчитывается на основании предстоящих расходов и доходов на осуществление экономической деятельности компании. Согласно законодательству РФ расчет сметной прибыли осуществляется в процентном соотношении и имеет вид:

Ни = (СП – З) х 100%

где СП – предполагаемая прибыль, З – затраты.

Смета составляется при заключении договоров с заказчиком, не учитываются в составе прибыли непредвиденные расходы.

Экономическая прибыль

Данный вид прибыли является финансовым результатом, который остается в распоряжении организации после учета всех расходов и выплаты налоговых обязательств и полученным доходом.

ЭП = TR – TC

где TR – получаемый доход, TC – сумма всех расходов.

При расчете экономической прибыли учитываются все расходы, в том числе долгосрочные.

Алгоритм и формулы расчета чистой прибыли

Конечной целью любой коммерческой деятельности является получение прибыли, отсутствие данного показателя приводит компанию к исчерпыванию своих ресурсов и банкротству. Положительная динамика, наоборот позволяет пополнять оборотные средства, формировать резервы и развивать производство.

Расчет чистой прибыли проводиться на основании отчета о финансовых результатах. Алгоритм расчета заключается в том, что из выручки от продаж вычитаются переменные затраты в результате получается маржинальная прибыль. Уменьшаем на постоянные расходы, получаем операционную прибыль, снижение которой на прочие расходы дает прибыль до налогообложения. В завершение расчета чистой прибыли показатель уменьшается на налоговые и иные отчисления в бюджет.

Российская практика ведения бухгалтерского учета применяет также формулу определения чистой прибыли:

ЧП = ФП + ВД + ОД – Н

где ФП – прибыль, ВД – валовая доход, ОП – операционный доход, Н – налоги.

В настоящие время компании, которые сотрудничают с зарубежными странами применяют в финансовом учете международные стандарты , согласно которым чистая прибыль формируется, как:

+ Расходы по уплате налогов
– Налог на прибыль, который возвращен
(+ непредвиденные расходы)
(– непредвиденные доходы)
+ Проценты к уплате
– Проценты к получению
= EBIT
+ амортизация
– Переоценка активов
= EBITDA

Отличительные особенности показателей EBITDA и чистой прибыли рассмотрены в следующем видеоматериале:

Порядок расчета нормы прибыли

Нормой прибыли является отношение прибыли за отчетный период к авансовому платежу на начало периода, иначе ее называют нормой прибыли на активы или инвестиционные вложения.

Рассчитывается данный показатель, как:

Нп = Пв / Да х 100%

где Да – авансированные средства; Пв – прибыль.

Авансированные средства представляют собой сумму стоимости производства и расходов на оплату труда.
Иными словами, норма прибыли это уровень, на который увеличился вложенный капитал в предприятие на отчетную дату. Ее нормативным значением считается достижение 50%, к сверхприбыли относится 100%.

Правила расчета прибыли изложены в данном видеосюжете:

Анализ полученных результатов

Для проведения анализа полученных результатов чистой прибыли используется ряд методов :

вертикальный и горизонтальный анализ проводится на основании изменения статей отчетности;
трендовый позволяет проследить изменение показателя в динамике, сравнивая отчетный период с предыдущим или базисным.
факторный , данный метод основан на расчете коэффициентов.

При определённом уровне цены уменьшение издержек ведёт к увеличению доходов, т. е. обратной стороной издержек производства является прибыль. Чем меньше издержки, тем больше прибыль и наоборот.

Количественно прибыль является разницей между доходом от реализации продукции и совокупными издержками на её производство.

По экономической природе прибыль является превращённой формой чистого дохода. Источник чистого дохода прибавочный и в определённой степени необходимый труд. Поскольку чистый доход является категорией распределения, поэтому его можно определить как реализованный избыток стоимости товара над производственными издержками.

В результате отклонения цены товара от его стоимости чистый доход количественно не совпадает со стоимостью прибавочного продукта. Обособленность издержек производителя, которые приобретают форму себестоимости, обуславливает обособление дохода, который приобретает форму прибыли.

А. Смит рассматривал прибыль, с одной стороны, как результат труда работника, поскольку стоимость, которую он прибавляет к стоимости материалов, распадается на две части: оплату его труда и прибыль предпринимателя. С другой стороны, А. Смит рассматривал прибыль как результат функционирования капитала.

Д. Рикардо считал, что величина прибыли зависит от заработной платы: прибыль увеличивается, если снижается заработная плата. Одним из главных факторов повышения прибыли является общественная производительность труда, которая возрастая ведёт к снижению стоимости рабочей силы.

По К. Марксу, прибыль – это превращённая форма прибавочной стоимости, т. е. прибыль – это функция авансированного капитала. Обособление затрат капитала в виде издержек производства приводит к тому, что прибавочная стоимость начинает представлять собой избыток стоимости (цены) товара над издержками производства и выступать в форме прибыли (р).

Многие западные экономисты при объяснении прибыли используют теорию трёх факторов производства Ж. Б. Сэя, согласно которой участие в создании стоимости принимают труд, земля и капитал. Прибыль это доход от использования средств производства (капитала) и как плату за труд предпринимателя по управлению и организации производства и, таким образом, различали доход на капитал и предпринимательский доход.

Критикуя теорию факторов производства К. Маркс обосновал положение, что новую стоимость создаёт живой труд. Однако производительность труда зависит от технологической оснащённости производства, плодородия, местоположения земельных участков и т. п. Следовательно, капитал и земля способствуют созданию большей стоимости.

Поскольку в бывшем СССР не существовало действительно рыночных отношений, то соответствующим было и отношение к прибыли. Считалось, что его можно устанавливать, корректируя цены и тарифы. Так как цена фактически рассматривалась как административный норматив, то и прибыль была продуктом нормирования. До начала 60-х годов ХХ в. господствовала мысль, что в цену достаточно закладывать рентабельность, как отношение прибыли к себестоимости на уровне 4-5%, соответственно осуществлялось ценообразование на практике. В 60-е годы в централизованную цену начали закладывать рентабельность до 15%.

В условиях современной рыночной экономики прибыль и норма прибыли являются главным ориентиром и одновременно показателем состояния производства, критерием его эффективности. Норма прибыли показывает эффективность использования всего капитала, степень его возрастания. В современных условиях ежегодная норма прибыли промышленных корпораций в США составляет 11-13%, в Западной Европе – 8-10%.

Прибыль – это разница между суммой продаж (валовой выручки) от реализации продукции и полной себестоимостью продукции.

П = Ц – С/С или (10.8)

р = W–K (10.9)

Прибыль предприятия – это разница между денежной выручкой (оптовой ценой предприятия) от реализации продукции (работ, услуг) (Ц) и полной их себестоимостью (С/С).

Прибыль предприятия, полученная от реализации продукции (работ, услуг) и откорректированная в зависимости от других доходов (+) и убытков (-) называется балансовой прибылью .

П Б = Ц – С/С (10.10)

С 1 января 1991 г. в Украине как расчётный показатель применяется не товарная продукция, а реализованная. Поэтому масса прибыли от реализации определяется как разница между объёмом реализованной продукции (без налога с оборота) и полной себестоимостью реализованной продукции (затраты на производство и реализацию).

С 1993 г. вместо налога с оборота используется показатель налога на добавленную стоимость, акцизы.

Часть балансовой прибыли, которая остаётся после уплаты налогов и других платежей называется чистой прибылью .

П Ч = П Б – налоги, обязательные платежи (10.11)

Основные пути увеличения прибыли предприятия:

Увеличение выручки от реализации продукции (работ, услуг) на основе увеличения производства товарной продукции, повышения её качества и цены реализации.

Снижение себестоимости продукции.

Балансовая и чистая прибыль предприятия в общем виде отражает конечные результаты хозяйствования, являются главными показателями хозяйственной и финансовой деятельности предприятия.

Валовой доход предприятия – разница между выручкой от реализации продукции (В) и фондом возмещения израсходованных средств производства (ФВ):

ВД П = В – ФВ, или (10.12)

сумма фонда заработной платы и балансовой прибыли предприятия:

ВД П = ФЗП + П Б (10.13)

Совокупность фонда заработной платы и чистой прибыли предприятия образует коммерческий доход предприятия, который находится в полном его распоряжении.

С точки зрения финансовых возможностей предприятия в расширенном воспроизводстве необходимо учитывать воспроизводственную эффективность предприятия. В качестве полного воспроизводственного эффекта выступает показатель валового дохода предприятия (ВД П), в качестве конечного воспроизводственного эффекта – показатель чистого продукта (П Ч).

Таким образом, валовой доход и чистая прибыль являются источниками формирования фондов накопления и потребления и их величина, динамика, структура распределения и использования обуславливают темпы и эффективность расширенного воспроизводства предприятия.

Поэтому для предприятия (фирмы) важен вопрос размера прибыли, однако следует различать абсолютный и относительный показатели прибыли.

Абсолютная величина прибыли выражается понятием «масса прибыли». Сама по себе масса прибыли ещё ни о чём не говорит, поэтому данная величина всегда должна сопоставляться с годовым оборотом предприятия (фирмы) или величиной его капитала. Важен при этом и показатель динамики прибыли, сравнение её величины в данном году с соответствующей величиной предыдущих лет.

Относительным показателем прибыли является норма прибыли (рентабельности), которая показывает степень отдачи производственных факторов, применяемых в производстве.

Для определения эффективности (окупаемость прибылью) текущих затрат предприятия на производство продукции (работ, услуг) применяют показатель нормы прибыли (П І), т. е. отношение балансовой прибыли к полной себестоимости реализованной продукции в процентах. Её формула имеет следующий вид:

П Б – масса прибыли от реализации продукции (балансовая прибыль),

С/С – полная себестоимость.

или
(10.15)

Однако об эффективности производства, только по массе и норме прибыли судить нельзя. Необходимо учитывать интенсивные факторы, влияющие на движение прибыли. Это:

рост производительности труда как результат экономии живого и овеществлённого труда;

снижение себестоимости;

качество продукции (работы, услуг);

фондоотдача, т. е. эффективность использования производственных фондов.

Поэтому эффективность работы предприятия в большей степени характеризует обобщающий показатель – уровень рентабельности, который является одним из базовых показателей эффективности производства на макро- и микроуровне.

Рентабельность – это количественное определение отношения балансовой прибыли к среднегодовой стоимости основных производственных фондов и нормируемых оборотных средств в процентах. В практике хозяйственной деятельности предприятиянорма (уровень) рентабельности определяется по формуле:

(10.16)

– норма рентабельности,

– балансовая прибыль,

– среднегодовая стоимость основных производственных фондов,

ОС Н – стоимость оборотных нормируемых фондов.

Следовательно, норма рентабельности показывает степень эффективности (окупаемости прибылью) используемых производственных ресурсов. Рентабельность характеризует уровень отдачи и степень использования средств в процессе производства и реализации продукции (работ и услуг).

Основные пути повышения рентабельности :

удешевление элементов авансированного капитала;

снижение текущих затрат на производство продукции.

В конечном итоге условием и того, и другого является широкое применение в производстве результатов НТП, ведущее к росту производительности общественного труда и снижению на этой основе стоимости единицы ресурсов, используемых в производстве.

В рыночной экономике прибыль – основа развития предпринимательской фирмы. В западной экономической литературе предлагается несколько теорий оптимизации деятельности фирмы, но в их основу принцип максимизации прибыли не заложен. Так, согласно одной из теорий, целью фирмы должна быть не максимизация прибыли, а объём продаж. Перед фирмой ставится задача достижения и удержания на возможно большем временном интервале определённого уровня прибыли. В этом случае фирма будет ориентироваться на среднеотраслевую норму прибыли, являющуюся результатом внутриотраслевой конкуренции.

Норма прибыли является одной из характеристик деловой активности компании и используется не только при прогнозных расчетах, но и для оценки целесообразности инвестиций в фирму. Рассмотрим, что собой представляет этот показатель и как рассчитывается.

Норма чистой прибыли: смысл

Норма чистой прибыли (или коэффициент чистой рентабельности) — измеряемое в процентах отношение чистой прибыли к выручке (постановление Правительства РФ от 25.06.2003 № 367). Т. е. этот показатель демонстрирует, сколько прибыли приходится на единицу (рубль) выручки. Соответственно, он служит характеристикой доходности (эффективности) осуществляемой деятельности.

Его следует отличать от иных показателей нормы прибыли (рентабельности), рассчитываемых от других баз, например, от:

активов;
инвестиций;
затрат;
персонала;
капитала.

Норма прибыли дает возможность оценить доходность бизнеса, которая имеет место после осуществления всех связанных с ним расходов и вычета причитающихся к уплате налогов. Хорошим считается значение этого показателя в пределах от 8 до 20%. Чем он выше, тем более высокой доходностью и эффективностью характеризуется бизнес.

Реальные значения нормы прибыли в немалой степени зависят от отрасли, в которой осуществляется деятельность, и конкретных условий работы того или иного юрлица. Если имеет место убыток или нулевая прибыль, данный показатель не рассчитывается.

Норма прибыли: применение

Норму прибыли можно использовать не только для оценки величины дохода, получаемого с каждого рубля выручки, но и для иных целей, таких как:

Регулирование цен продажи.
Составление прогнозных расчетов.
Оценка эффективности инвестиционных вложений в бизнес. При этом определения одной нормы прибыли для этого будет недостаточно. Понадобятся расчеты ряда других коэффициентов, в первую очередь показателей рентабельности инвестиций, капитала, активов и затрат. Норма прибыли — только одна из величин, определяемых при такой оценке. Но с ее ожидаемой величиной будут сравниваться, например, процентные ставки по инвестиционным кредитам и займам. И если эти ставки окажутся выше, чем норма прибыли , такие вложения окажутся невыгодными.
Определение целесообразности предоставления юрлицу кредита или займа на пополнение оборотных средств. Если эти поступления целиком направляются непосредственно на вложения в себестоимость выпускаемой продукции или приобретение товаров для перепродажи, то при сохранении цен реализации норма прибыли покажет, в состоянии ли лицо будет оплачивать проценты за предоставление ему этих средств. Если норма прибыли выше, чем процентная ставка, то вероятность возврата заемных средств и процентов по нему высока. Если же имеет место обратная картина, то возврат средств может оказаться невозможным.
Оценка инвестиционной привлекательности, ряд показателей для которой, в т. ч. величина нормы прибыли , рассчитывается за несколько лет. Хорошей характеристикой будет устойчивый рост нормы прибыли .

Таким образом, норма прибыли представляет интерес:

для собственников;
инвесторов;
банков и заимодавцев;
руководства и финансово-экономической службы самого юрлица.

Перечисленным лицам также полезно знать величину коэффициентов ликвидности, характеризующих субъекта. Читайте о них в статье .

Формула расчета нормы прибыли

Формула расчета нормы прибыли представляет собой выраженное в процентах (путем умножения на 100) частное от деления суммы чистой прибыли на величину выручки от реализации, очищенной от налогов (НДС и акцизов), за один и тот же период.

В условных обозначениях формула имеет следующий вид:

Нп = 100 х ЧП / Выр,

где: Нп — норма прибыли ;

ЧП — величина чистой прибыли;

Выр — сумма выручки без НДС и акцизов.

Данные для расчета берут из отчета о финрезультатах. Его действующая форма утверждена приказом Минфина России от 02.07.2010 № 66н. Выраженная через номера строк полной формы этого отчета (приложение 1 к приказу № 66н), вышеприведенная формула будет выглядеть так:

Нп = 100 х стр. 2400 / стр. 2110,

где: Нп — норма прибыли ;

2400 — номер строки отчета о финрезультатах, в которой показана величина чистой прибыли;

2110 — номер строки отчета о финрезультатах, в которой показана сумма выручки без НДС и акцизов.

Отчет о финрезультатах может составляться по упрощенной форме (приложение 5 к приказу № 66н), в которой номера строк не указаны, но все необходимые для расчета данные присутствуют.

С наименованиями строк, содержащих эти данные, формула получится такой:

Нп = 100 х Чистая прибыль / Выручка,

где: Нп — норма прибыли .

При необходимости проанализировать рассматриваемый показатель за ряд предшествующих лет может понадобиться сделать его расчет по той форме отчета о финрезультатах, которая действовала до отчетности за 2011 год и называлась отчетом о прибылях и убытках. Это форма была утверждена приказом Минфина России от 22.07.2003 № 67н, и номера строк в ней имели другую нумерацию.

С номерами этих строк формула выглядит так:

Нп = 100 х стр. 190 / стр. 010,

где: Нп — норма прибыли ;

190 — номер строки отчета о прибылях и убытках, в которой показана величина чистой прибыли;

010 — номер строки отчета о прибылях и убытках, в которой показана сумма выручки без НДС и акцизов.

О том, какие еще данные можно получить из отчета о финрезультатах, читайте в статье .

Расчет показателей формулы

В отчет о финрезультатах показатели, входящие в формулу нормы прибыли , попадают из данных бухучета.

Выручка, показанная по строке 2110, соответствует величине, образовавшейся по кредиту счета 90, за вычетом числящихся в дебете этого же счета налогов (НДС и акцизов).

Величина чистой прибыли может быть взята как сальдо счета 99 до реформации баланса. В отчете о финрезультатах она последовательно рассчитывается от выручки (строка 2110) путем совершения с этой суммой арифметических действий с участием данных, попавших в каждую последующую строку этого отчета с определенных счетов бухучета:

В строку 2120 — как показанные по дебету счета 90 цифры, поступившие со счетов 20, 23, 41, 43.
В строку 2210 — как показанные по дебету счета 90 цифры, поступившие со счета 44.
В строку 2220 — как показанные по дебету счета 90 цифры, поступившие со счета 26.
В строки 2310, 2320, 2340 — как равные доходам, показанным по кредиту счета 91, за вычетом НДС, если эти доходы его содержат.
В строки 2330 и 2350 — как равные расходам, показанным по дебету счета 91, за вычетом сумм НДС, относящихся к доходам, отраженным по дебету счета 91.
В строку 2300 — как равные сумме, списанной со счетов 90 и 91 на счет 99.
В строку 2410 — как равные сумме налога на прибыль, начисленной по декларации и показанной в начислениях по кредиту счета 68.
В строку 2421 — как равные разнице между ПНО и ПНА, попавшими на счет 99 со счета 68.
В строку 2430 — как равные разнице между кредитовым и дебетовым оборотами ОНО по счету 77 (положительной величиной при преобладании кредитового оборота и отрицательной при преобладании дебетового).
В строку 2450 — как равные разнице между дебетовым и кредитовым оборотами ОНА по счету 09 (положительной величиной при преобладании дебетового оборота и отрицательной при преобладании кредитового).
В строку 2460 — как равные сумме иных данных (кроме вышеуказанных), присутствующих на счете 99.

Все значения в отчете о финрезультатах отражаются с учетом знака: положительные — в своих абсолютных значениях, а отрицательные — в круглых скобках. Таким образом, чтобы получить конечный результат в виде значения чистой прибыли, нужно просуммировать значения всех перечисленных строк с учетом того знака, который для них указан.

При упрощенной форме отчета определение чистой прибыли будет аналогичным и через наименования строк будет иметь следующий вид:

Выручка + обычные расходы (со знаком -) + проценты к уплате (со знаком -) + прочие доходы + прочие расходы (со знаком -) + налог на прибыль (со знаком -).

При использовании старой формы отчета о финрезультатах (отчета о прибылях и убытках, утвержденного приказом № 67н) указанные номера строк действующего отчета будут заменены следующим образом:

2110 на 010;
2120 на 020;
2210 на 030;
2220 на 040;
2310, 2320, 2340 на 080, 060, 090;
2330 и 2350 на 070 и 100;
2410 на 150;
2421 на 200;
2430 на 142;
2450 на 141;
2460 на дополнительно введенный в старую форму отчета номер строки.

Итоги

Норма чистой прибыли — показатель, достаточно важный для оценки инвестиционных возможностей хозсубъекта и перспектив регулирования цен продажи. Его расчет несложен, но зависит от качества данных, участвующих в расчетной процедуре.

Этот показатель демонстрирует темпы прироста производственных фондов. Функциональное назначение параметра — служить критерием соотношения спроса и предложения в обществе, а также регулятором, используемым компаниями-монополистами для установления цен на предлагаемые ими продукцию и услуги.

По сути норма прибыли является аналитической категорией, применяемой на практике для оценки перспектив коммерческой деятельности и прогноза ее дальнейшего развития. Анализ этой характеристики позволяет сделать выводы о конкурентоспособности бизнеса, его эффективности и необходимости сокращения производственных расходов.

Формула, по которой определяется норма прибыли, не только отражает текущее состояние предприятия и позволяет прогнозировать ожидаемый прирост капитала, но и помогает выделить недостатки и положительные моменты в организации деятельности компании. Не следует путать этот показатель с нормой маржинального дохода. Несмотря на сходство порядка расчета, между ними имеются существенные различия.

Факторы, влияющие на норму прибыли

Норма прибыли находится в прямой зависимости от 2 типов факторов: внутрипроизводственных и рыночных. К первой группе относятся следующие показатели:

нормы прибавочной стоимости;
состав средств, инвестированных в бизнес: чем меньше затраты на элементы постоянного капитала, тем выше рассматриваемый показатель;
скорость оборота средств, вложенных в процесс: чем она выше, тем больше получаемый доход;
масса прибыли;
величина производственного капитала;
степень рационализации расходов и экономии средств.

Первые 3 фактора относят к группе общих. Они не зависят от сферы деятельности. Остальные критерии причисляют к производственным аспектам определенного сегмента рынка. Их важность состоит в том, что они отражаются на себестоимости продукции или услуг. А любое уменьшение себестоимости приводит к росту прибыли.

Безусловное влияние на рассматриваемый показатель оказывают уровень цен и наличие конкуренции. Сложившееся на рынке положение задает среднюю норму прибыли, характерную для той или иной сферы деятельности. Она может существенно варьироваться от сегмента к сегменту. Однако, это справедливо только для масштабных компаний.

В академических экономических трудах значительное место занимает теория тенденции к постоянному снижению нормы прибыли вне зависимости от влияния таких факторов, как внедрение передовых технологий производства или политическая ситуация.

Расчет нормы прибыли

Для корректного вычисления этого критерия полагается учитывать все, даже самые незначительные, расходы. Они должны включать не только затраты на производство, транспортировку продукции, но и средства, предназначенные для выплат сотрудникам, налоги и т. д. Помимо этого, нужно сложить всю прибыль, полученную из различных источников, и представить ее в виде единого значения. В итоге эти два параметра сравниваются в процентном соотношении.

На практике принято использовать значение нормы прибыли, рассчитанное за год. При проведении вычислений требуется помнить, что в некоторых отраслях период оборота авансируемого капитала может превышать этот срок.

Из вышеизложенного очевидно, что грамотное управление капиталом сводится к поддержанию такой структуры и объема оборотных средств, которые позволяют зафиксировать норму прибыли на максимально возможном уровне. Приемлемым считается показатель, находящийся в зоне 15-50%. Значения, превышающие 100%, относят к категории сверхприбыли.