Az értékesítés jövedelmezőségének meghatározásához használja a következő képletet. Mi az értékesítés megtérülése és annak kiszámítási képletei. Hogyan kell értelmezni a számított értékeket

Nyereségességi mutatók jellemzik a vállalkozás pénzügyi eredményeit és hatékonyságát. Különböző pozíciókból mérik a vállalkozás jövedelmezőségét, és a résztvevők érdekei szerint csoportosítják őket. gazdasági folyamat, piaci csere.

A jövedelmezőségi mutatók a vállalati nyereség kialakulása szempontjából fontos tényezői környezetnek. Ezért kötelezőek az összehasonlító elemzéshez és értékeléshez. pénzügyi helyzet vállalkozások. A termelés elemzésekor a jövedelmezőségi mutatókat használják a befektetési politika és az árképzés eszközeként.

A vállalkozás hatékonyságának meghatározásához a jövedelmezőség három mutatóját kell figyelembe venni: az árbevétel megtérülését, az eszközök megtérülését és a saját tőke megtérülését.

Az értékesítés megtérülési aránya (ROS). Ez a mutató a vállalkozás hatékonyságát tükrözi, és megmutatja a nettó nyereség részesedését (százalékban) a vállalkozás teljes bevételében. Nyugati forrásokban az értékesítés megtérülési arányát ROS-nak ( Az eladások megtérülése).

Célszerű bármely együttható tanulmányozását annak gazdasági jelentésével kezdeni. Az értékesítés megtérülése a vállalkozás üzleti tevékenységét tükrözi, és meghatározza, hogy a vállalat mennyire hatékonyan működik. Az együttható megmutatja, hogy mennyi Pénz az eladott termékekből a vállalkozás nyeresége. Nem az a fontos, hogy a vállalat hány terméket értékesített, hanem az, hogy mennyi nettó nyereséget keresett nettó pénzben ezekből az eladásokból.

Az eladási megtérülés aránya leírja a vállalkozás fő termékeinek értékesítésének hatékonyságát, és lehetővé teszi az önköltség részarányának meghatározását is az értékesítésben.

Az értékesítés jövedelmezőségének képlete az orosz számviteli rendszer szerint a következő:

Coef. eladási megtérülés = Nettó nyereség / Bevétel * 100%,% (1)

Tisztázni kell, hogy az arány kiszámításakor a nettó eredmény helyett a számláló használható: bruttó nyereség, adózás előtti eredmény és kamat (EBIT), adózás előtti eredmény (EBI). Ennek megfelelően a következő együtthatók jelennek meg:

Coef. bérlés. tengelyenkénti értékesítés. profit = tengely. profit / Bevétel * 100%,% (2) Coef. működési jövedelmezőség = EBIT / Bevétel * 100%,% (3) Coef. bérlés. adózás előtti nyereségből származó értékesítés = EBI / bevétel * 100%,% (4)

A jövedelmezőség fenti mutatóinak kiszámításához elegendő a pénzügyi kimutatások 2. formájának - a „Pénzügyi eredménykimutatás” - adatai.

Külföldi forrásokban az értékesítés megtérülési hányadát a következő képlet segítségével számítják ki:

ROS = EBIT / Bevétel * 100%,% (5)

Ennek a ROS -együtthatónak a standard értéke> 0. Ha az árbevétel megtérülése nulla, akkor komolyan el kell gondolkodnia a vállalatirányítás hatékonyságán.

- bányaműveletek - 26% - Mezőgazdaság- 11% - építőipar - 7% - nagykereskedelem és kiskereskedelem – 8%

Eszközök megtérülési hányada (ROA). Megmutatja, hogy mennyi pénz esik a vállalkozás rendelkezésére álló eszközegységre. Lehetővé teszi, hogy felmérje a pénzügyi vezetők munkájának minőségét.

Ez az arány a vállalkozás eszközeinek felhasználásából származó pénzügyi megtérülést mutatja. Használatának célja az értékének növelése (figyelembe véve a vállalkozás likviditását), vagyis segítségével a pénzügyi elemző gyorsan elemezheti a társaság eszközeinek összetételét, és kincsként értékelheti azokat a a teljes jövedelem generálása. Ha bármely eszköz nem járul hozzá a vállalkozás bevételéhez, akkor tanácsos elutasítani (eladni, eltávolítani a mérlegből). Más szóval, az eszközök megtérülése kiváló mutatója a vállalkozás általános jövedelmezőségének és hatékonyságának.

Az eszközök megtérülését a következő képlet segítségével számítják ki:

Eszközök megtérülési rátája = Nettó nyereség / Eszközök * 100%,% (6)

A számítás eredménye a szervezet eszközeibe fektetett minden egyes rubel nettó nyereségének összege. A mutató úgy is értelmezhető, hogy "a szervezet eszközeibe fektetett rubel hány kopikát hoz".

A szervezet nettó nyereségét a "Pénzügyi eredménykimutatás", az eszközök - a mérleg szerint - alapján veszik fel.

A nyugati szakirodalomban az eszközök megtérülésének (ROA, Return of eszközök) kiszámítására szolgáló képlet a következő:

ROA = NI / TA * 100%,% (7)

ahol: NI - Nettó jövedelem TA - Összes eszköz

A mutató kiszámításának alternatívája a következő:

ROA = EBI / TA * 100%,% (8)

ahol: EBI a részvényesek nettó jövedelme.

Az eszközarányos megtérülési mutató, valamint az összes eszközarányos megtérülés (ROA) standardja> 0. Ha az érték kisebb nullánál, ez ok arra, hogy komolyan gondoljunk a vállalkozás hatékonyságára. Ennek oka az lesz, hogy a vállalat veszteségesen működik.

Együtthatójövedelmezőségsaját tőke(saját tőke megtérülés, ROE). Ez a nettó nyereség mutatója a szervezet saját tőkéjéhez képest. Ez minden befektető, vállalkozástulajdonos számára a megtérülés legfontosabb pénzügyi mutatója, amely megmutatja, hogy mennyire hatékonyan használták fel az üzletbe befektetett tőkét. A hasonló "eszközök megtérülése" mutatóval ellentétben ez a mutató azt a hatékonyságot jellemzi, hogy a szervezet nem minden tőkéjét (vagy eszközét) használja fel, hanem csak annak a részének a felhasználását, amely a vállalkozás tulajdonosaié.

A saját tőke megtérülését úgy számítják ki, hogy a nettó nyereséget (általában az évre) elosztják a szervezet saját tőkéjével:

Bérlés. saját sapka. = Nettó nyereség / saját tőke * 100%,% (9)

A pontosabb számítás magában foglalja a saját tőke számtani átlagának használatát arra az időszakra, amelyre a nettó nyereség származik (általában egy évre) - az időszak elején a saját tőke hozzáadódik a saját tőkéhez az időszak végén és el kell osztani 2 -vel.

A szervezet nettó nyeresége a "Pénzügyi eredménykimutatás", a saját tőke - a mérleg szerinti kötelezettségek szerint kerül felvételre.

A tőkearányos megtérülés kiszámításának speciális megközelítése a Du Pont formula használata. A Dupont képlete három mutatóra vagy tényezőre bontja a mutatót, lehetővé téve a kapott eredmény mélyebb megértését:

Saját tőke megtérülése (Dupont -képlet) = (Nettó jövedelem / bevétel) * (Bevétel / Eszközök) * (Eszközök / saját tőke) = Nettó jövedelem -megtérülés * Eszközforgalom * Pénzügyi tőkeáttétel (10)

Az átlagos statisztikai adatok szerint a saját tőke megtérülése körülbelül 10-12% (az Egyesült Államokban és Nagy-Britanniában). Az olyan inflációs gazdaságok esetében, mint Oroszország, a mutatónak magasabbnak kell lennie. A saját tőke hozamának elemzésekor a fő összehasonlító kritérium az alternatív hozam százalékos aránya, amelyet a tulajdonos megkaphatna, ha pénzét egy másik üzletbe fektetné be. Például, ha a bankbetét évente 10% -ot, egy vállalkozás pedig csak 5% -ot hozhat, akkor felmerülhet a kérdés, hogy célszerű-e tovább folytatni egy ilyen vállalkozást.

Minél magasabb a saját tőke megtérülése, annál jobb. Amint azonban a Du Pont képletéből kitűnik, a mutató magas értéke a túl magas pénzügyi tőkeáttételből adódhat, azaz a felvett tőke nagy része és a saját tőke kis része, ami negatívan befolyásolja a szervezet pénzügyi stabilitását. Ez tükrözi a fő üzleti törvényt - több a profit, nagyobb a kockázat.

A saját tőke arányának kiszámítása csak akkor van értelme, ha a szervezet rendelkezik saját tőkével (azaz pozitív nettó eszközök). Egyébként a számítás negatív értéket ad, amely kevéssé használható az elemzéshez.

Az értékesítés megtérülésének standard értéke iparáganként

Az ipari vállalkozások és más szervezetek árbevételének normatív értékének kiszámítása rendkívül fontos a vállalat vezetésében. Ezen mutatók ismeretében minőségi gazdasági elemzést végezhet, és javíthatja a vállalkozás hatékonyságát. Ha egy vállalat meg akarja őrizni pozícióját a piacon, vagy akár javítani kívánja, akkor nagyon fontos, hogy rövid időn belül elvégezze az ilyen számításokat. Ez nemcsak a szervezet jobb irányítását teszi lehetővé, hanem lehetőséget ad arra is, hogy időben reagáljon a piaci változásokra.

Alapfogalmak

Mielőtt megértenéd, hogy mi az értékesítés megtérülésének normatív értéke, meg kell értened, mi az. A számvitelben ez a fogalom gazdasági mutatót jelent, amelynek meghatározásával megtudhatja a vállalat bizonyos erőforrásainak felhasználásának hatékonyságát. Ezenkívül nemcsak a tárgyi eszközöket veszik figyelembe, hanem a természetes eszközöket is, munkaerő -források, beruházások, tőke, értékesítés és még sok más. Többet beszélve egyszerű szavakkal, akkor a jövedelmezőség a vállalkozás jövedelmezőségének szintjét, a gazdasági oldal hatékonyságát és az általa nyújtott előnyöket jelenti.

Így kiderül, hogy ha a jövedelmezőségi mutató nulla alatt van, akkor egy ilyen vállalkozás veszteséges, és sürgős szükség van ennek a mutatónak a növelésére, annak kiderítésére, hogy mi befolyásolta az ilyen helyzet bekövetkezését, és kiküszöbölni a probléma okait. A jövedelmezőségi szintet általában arányokban fejezik ki, de az értékesítés jövedelmezőségére vonatkozó relatív mutatókat százalékban fejezik ki. A normatív érték a vállalkozás erőforrásainak kihasználásának hatékonyságát is jelezheti, normál értéken a szervezet nemcsak költségeket fedez, hanem profitot is termel.

Nyereségességi mutatók

Az összes mutató kiszámításakor nagyon fontos figyelni egy olyan fogalomra, mint a jövedelmezőségi küszöb. Ez a mutató, pontosabban a lényeg tulajdonképpen a vállalat veszteséges és hatékony állapotának elkülönítésén áll. Összehasonlításként szolgál a megtérülési ponttal, és tükrözi, hogy egy veszteséges vállalkozás mikor vált eredményessé. A vállalat hatékonyságának elemzéséhez össze kell hasonlítani a jövedelmezőség tényleges mutatóit a tervezettel. Ezenkívül összehasonlításként a versengő vállalatok korábbi adatait és mutatóit használják. De az együtthatókat, vagy más néven értékesítési mutatókat úgy határozzuk meg, hogy kiszámítjuk az összjövedelem és a fővagyon és a forgalom arányát.

A szabványok fő csoportjai

Az árbevétel normatív értéke és a jövedelmezőség felosztható bizonyos csoportok, nevezetesen:

• Értékesítés megtérülése (a vállalkozás nyereségessége).
• A befektetett eszközök megtérülése.
• Forgóeszközök jövedelmezősége.
• Személyi tőke hozam.
• A termék jövedelmezősége.
• Jövedelmezőség termelési eszközökés használatuk költséghatékonyságát.

Ezen mutatók segítségével, figyelembe véve a vállalat hatókörét, meghatározhatja általános nyereségességét. Az eszközök jövedelmezőségének meghatározásához meg kell határozni a vállalat saját tőkéjének vagy befektetési alapjainak kihasználásának hatékonyságát: mindez attól függ, hogy a vállalat eszközei hogyan hoznak profitot, mekkora részét, figyelembe véve a termelésre fordított erőforrásokat . Az eszközök megtérülésének kiszámításához az adott időszakra vonatkozó nyereség és a vállalat azonos időszakra eső vagyonának arányát kell használni. A képlet így néz ki:

• R eszközök = P (nyereség) / A (eszközök nagysága).

A gazdaságban ugyanezeket a mutatókat használják a termelőeszközök, a befektetési befektetések és a saját tőke működésének jövedelmezőségének kiszámításához. Például egy részvénytársaság részvénytőke -hozamának kiszámításával megtudhatja, hogy a részvényesek befektetései mennyire hatékonyak ebben az iparágban.

A jövedelmezőség kiszámítása

Az értékesítés megtérülése (standard érték) a jövedelmezőség mutatója, amelyet arányokban fejeznek ki, és az egyes elköltött pénzek jövedelmének arányát jeleníti meg. A vállalat értékesítésének jövedelmezőségének kiszámításához kiszámítják a nettó nyereség és a bevétel összegének arányát. A számításokat a következő képlet szerint végezzük:

• R termék = P (nettó jövedelem) / V (bevétel).

Ezt a mutatót közvetlenül befolyásolja a szervezet árpolitikája, valamint rugalmassága abban a piaci szegmensben, ahol termékei vannak. Sok cég különféle külső és belső stratégiákat alkalmaz saját nyereségének növelésére, valamint elemzi a versenytársak tevékenységét, az általuk kínált termékek körét stb. Nincsenek egyértelmű sémák, normák, a jövedelmezőség megnevezése. Ez közvetlenül attól függ, hogy az értékesítés jövedelmezőségének normatív értéke közvetlenül összefügg a szervezet tevékenységének sajátosságaival. Minden mutató csak a vállalat általános teljesítményét tükrözheti egy adott időszakban.

Alapképletek

Az értékesítés hatékony irányítása és a szervezet teljesítményének figyelemmel kísérése érdekében elvégzik a vállalat jövedelmezőségének számítását. Ehhez szokás bizonyos mutatókat használni, nevezetesen: bruttó és működési EBIT nyereség, mérlegadatok, értékesítés nettó nyereségessége. A nyereség kiszámítása a bruttó jövedelem mutatójának figyelembevételével egy olyan együtthatót mutat, amely az egyes keresett pénzegyenértékek növekedésének arányát jelzi. Ennek a mutatónak a kiszámításához figyelembe veszik az adók befizetése utáni nettó jövedelem és a szervezet egy adott működési időszakának teljes összegének arányát. Más szavakkal, az üzemi jövedelmezőség megegyezik a bruttó jövedelemmel osztva az árbevétellel.

Meg kell jegyezni, hogy ezt az arányt be kell írni a pénzügyi kimutatásokba. De az üzemi eredmény EBIT megegyezik az EBIT és a teljes bevétel arányával. Ez a mutató azonban a kamatok és adók levonása előtti teljes bevételt tükrözi. Ezzel a képlettel számítják ki az értékesítés működési jövedelmezőségét, a termelés standard értékét és más fontos értékeket. Úgy gondolják, hogy ez az arány a nyereség általános adatai és a szervezet nettó jövedelme között van.

Nyereségességi mutatók

De az értékesítés jövedelmezősége a mérlegben egy együttható, amelynek kiszámítását a számviteli jelentések adatai alapján végezzük, és jellemző a nyereségnek a szervezet teljes bevételéből való részesedésére. Ennek az aránynak a kiszámítását a termékek értékesítéséből származó összes bevétel vagy veszteség és a bevétel volumenének arányának képlete szerint kell elvégezni. Az eredmény eléréséhez csak a vállalat mérlegéből származó kész adatokat kell felhasználnia.

Az értékesítés nettó jövedelmezőségének kiszámítását az összes kifizetés utáni nettó nyereség és a bevétel teljes mennyiségének aránya alapján végezzük. A kereskedelemben az értékesítés jövedelmezőségének normatív értékének független számítások elvégzéséhez meg kell találnia, hogy hány terméket értékesítettek és milyen jövedelmet kapott a szervezet ebből az értékesítésből az összes adó megfizetése után, figyelembe véve a működtetéssel kapcsolatos egyéb költségeket. tevékenységek nélkül, de nem befolyásolja a működési költségeket ...

Az eredmények elemzése

Mindezeknek a képleteknek köszönhetően a vállalat szakemberei kiszámíthatják a legkülönfélébb nyereségtípusokat a bevétel teljes összegéhez viszonyítva. Mindazonáltal a vállalkozás munkájának fő irányának sajátosságaitól való függés továbbra is meglehetősen jelentős. Ha az értékesítés jövedelmezőségét, a standard értéket és más együtthatókat kiszámították a szervezet tevékenységének több időszakára, akkor a vállalkozás alkalmazottai képesek lesznek kvalitatív gazdasági elemzést készíteni. Vagyis ezek a mutatók segítenek a lebonyolításban operatív irányítás a vállalkozás gazdasági tevékenysége. Ezenkívül lehetővé teszi, hogy gyorsan reagáljon a piaci ingadozásokra és változásokra, amelyek kétségtelenül elősegítik a teljesítmény javítását és állandó jövedelmet biztosítanak a vállalatnak.

Az operatív tevékenység kiszámításához az értékesítés nyereségességének standard értékét tükröző mutatókat használnak. De nem érdemes hosszú távú időszakokra használni őket, mivel a piacon meglehetősen gyakran fordulnak elő változások, és ilyen számításokkal nem lehet időben reagálni rájuk. Segítenek a napi és havi feladatok megoldásában, elősegítik a gyártott termékek értékesítésére vonatkozó terveket.

Fokozott jövedelmezőség

A ROI-célok javításának számos módja van. Közülük a következőket tartják a legelterjedtebbnek: a termelési költségek csökkentése az áruk előállításának költségeinek csökkentésével és az előállított áruk mennyiségének növelésével, ami növeli a bruttó bevételt. De ahhoz, hogy ezeket a módszereket hatékonyan használhassa, a szervezetnek elegendő munkaerővel és anyagi erőforrások... Ismételten az ilyen események lebonyolításához magasan képzett alkalmazottakkal kell dolgozni, vagy különféle képzéseken és a világgazdaság új módszereinek és gyakorlatainak felhasználásával kell emelnie a személyzet professzionalitását, amelyek javítják az alkalmazottak készségeit.

Az árbevétel megtérülés normatív értékének a nettó nyereség szempontjából történő növelése érdekében fontos megvizsgálni, hogy hol vannak a szervezet versenytársai, milyen az árpolitikájuk, vannak-e promóciók vagy más csábító események. És miután már rendelkezik ezekkel az adatokkal, elemezheti, hogy milyen tényezőket érdemes alkalmazni a termelési költségek csökkentése érdekében. Ezenkívül az elemzési tevékenységekhez nemcsak a régió versenytársaira vonatkozó adatokat kell felhasználni, hanem a piaci szegmens vezetőiről szóló információkat is.

Következtetés

Az értékesítés jövedelmezőségi mutatóinak növelése érdekében az iparág szerinti normatív értéket minden szükséges képlet felhasználásával kell kiszámítani, és el kell végezni a kapott adatok elemzését. Nem szabad megfeledkezni arról, hogy a vállalkozás hatékonyságának növelését nemcsak az árpolitikája befolyásolja, hanem az a tartomány is, amelyet a fogyasztóknak kínálhat.

Leggyakrabban a legjobb megoldás a gyártási költségek csökkentésére a megvalósítás modern technológiák a termelésbe. Annak megértéséhez, hogy egy ilyen módszer javítja -e a termelést, elengedhetetlen egy gazdasági elemzés elvégzése és annak kiderítése, hogy milyen költségek szükségesek ehhez, mennyi időbe telik, amíg az alkalmazottak elsajátítják az új technológiát, és milyen időszak után térül meg ez a befektetés.

Nyereségességi mutatók

A jövedelmezőség az egyszeri és ismétlődő költségek hatékonyságának mérőszáma. BAN BEN Általános nézet a jövedelmezőséget a nyereség és az egyszeri vagy ismétlődő költségek aránya határozza meg, amelyek miatt ez a nyereség megszerezhető.

A JSC "UMZ" jövedelmezőségi mutatóinak dinamikája 2009.12.31. - 2014.12.31. G.G. Az 5. táblázat mutatja be.

5. táblázat

Az umz jövedelmezőségi mutatóinak értékeit a teljes vizsgált időszakra vonatkozóan az 5a. Táblázat tartalmazza.

5a. Táblázat

Figyelembe véve a jövedelmezőségi mutatókat, először is meg kell jegyezni, hogy mind az elemzett időszak elején, mind a végén az adózás előtti eredmény összege osztva az értékesítésből származó bevétellel (a teljes jövedelmezőség mutatója) az UMP LLC iparági átlagértéke, amelyet 10,0 %-os szinten állapítottak meg. Az időszak elején a teljes jövedelmezőség mutatója a vállalkozásnál 4,1%, az időszak végén -88,3% volt (az időszak abszolút értelemben vett változása - (-92,5%)). Ezt negatív pontnak kell tekinteni, és módokat kell keresni a szervezet hatékonyságának javítására.

A saját tőke megtérülésének 0,50% -ról 3,63% -ra való növekedését az elemzett időszakban a társaság elemzett időszakra vonatkozó nettó eredményének 35591,3 ezer rubel növekedése okozta.

Amint az 5. táblázatból látható, az elemzett időszakban a legtöbb jövedelmezőségi mutató értéke nőtt, amit inkább pozitív tendenciának kell tekinteni.

Pénzügyi stabilitási elemzés

A mutatók változásának elemzése pénzügyi fenntarthatóság Az "UMP" JSC abszolút értékben a teljes vizsgált időszakra vonatkozóan a 6. táblázatban található.

6. táblázat

A pénzügyi stabilitás mutatóinak elemzését a teljes vizsgált időszakra vonatkozóan a 6a. Táblázat mutatja be.

6a. Táblázat

Az UMP OJSC pénzügyi stabilitási mutatóiban a vizsgált teljes időszakra vonatkozó relatív változások elemzését a 7. táblázat tartalmazza.

7. táblázat

A teljes stabilitási mutatók elemzését a teljes vizsgált időszakra vonatkozóan a 7a. Táblázat mutatja be.

7a. Táblázat

A vállalkozás pénzügyi stabilitásának típusát abszolút értékben elemezve, a pénzügyi stabilitás három komplex mutatója alapján, a vállalkozás pénzügyi stabilitásának észrevehető stagnálásának dinamikáját.

Amint a 6. táblázatból látható, mind az 2009. december 31 -i, mind a 2014. december 31 -i végén az UMP LLC pénzügyi stabilitása 3 összetett mutató szerint "abszolút pénzügyi stabilitás" -ként jellemezhető, mivel a vállalkozás elegendő saját tőkével rendelkezik a készletek és a költségek kialakításához.

A pénzügyi stabilitás relatív mutatókra vonatkozó elemzése, amelyet a 6a. Táblázat mutat be, arra utal, hogy a bázisidőszakhoz (2009. december 31.) képest az UMP LLC helyzete általában ugyanazon a szinten maradt.

Az "Autonómia együtthatója" mutató az elemzett időszakra 0,06-tal emelkedett, és 2014. december 31-én 1,02-et tett ki. Ez magasabb, mint az a normál érték (0,5), amelyen a felvett tőkét a vállalkozás vagyona kompenzálhatja.

Az "adósság és saját tőke (pénzügyi tőkeáttétel) aránya" mutató az elemzett időszakban -0,06 -tal csökkent, és 2014. december 31 -én -0,02 -re csökkent. Minél nagyobb ez az arány, meghaladja az 1 -et, annál nagyobb a vállalat függése a felvett forrásoktól. A megengedett szintet gyakran minden vállalkozás működési feltételei határozzák meg, mindenekelőtt a forgalom aránya működő tőke... Ezért szükséges továbbá meghatározni a forgalomban lévő lényeges eszközök és követelések forgalmának arányát az elemzett időszakban. Ha a követelések gyorsabban forognak, mint a forgóeszközök, ami meglehetősen nagy intenzitású pénzbeáramlást jelent a vállalkozáshoz, azaz ennek eredményeként - a szavatolótőke növekedése. Ezért az anyagi forgótőke nagy forgalma és a vevőkövetelések még nagyobb forgalma mellett a saját és a felvett források arányának aránya jóval meghaladhatja az 1 -et.

A "Mobil és immobilizált pénzeszközök aránya" mutató az elemzett időszakban -0,14-gyel csökkent, és 2014. december 31-én -0,04 volt. Az arány a mobil alapok (a második szakaszban összesen) és a hosszú lejáratú követelések és az immobilizált alapok (a hosszú lejáratú követelésekhez igazított befektetett eszközök) aránya. A normatív érték mindegyikre jellemző külön iparág, de ha más dolgok is egyenlők, az együttható növekedése pozitív tendencia.

A "Manőverezhetőségi együttható" mutató az elemzett időszakra -0,07-gyel csökkent, és 2014. december 31-e végén -0,02-et tett ki. Ez a standard érték alatt van (0,5). A manőverezési együttható jellemzi, hogy a szavatolótőke-források hány százaléka van mobil formában. A mutató normatív értéke a vállalkozás tevékenységének jellegétől függ: a tőkeintenzív iparágakban normális szintjének alacsonyabbnak kell lennie, mint az anyagigényes iparágakban. Az elemzett időszak végén az UMP LLC könnyű eszközstruktúrával rendelkezik. A befektetett eszközök aránya a mérlegfőösszegben kevesebb, mint 40,0%. Így a vállalkozás nem sorolható a tőkeintenzív termelés közé.

A mutató "A készletek ellátási együtthatója és a költségek saját tőke", az elemzett időszakban -0,50 -vel csökkent, és 2014. december 31 -én 0,90 -re csökkent. Ez magasabb, mint a standard érték (0,6-0,8). Az együttható megegyezik a saját forgalomban lévő eszközök, hosszú lejáratú hitelek és kölcsönök, valamint befektetett eszközök forrásai a készletek és költségek összegéig.

31. A jövedelmezőség mutatóinak elemzése.

Jövedelmezőség - a termelés hatékonyságának relatív mutatója, amely a költségek megtérülésének szintjét és a tőke, erőforrások felhasználásának mértékét jellemzi, ami a vállalkozás nyereségességének hosszú távú mérőszáma. A jövedelmezőségi arányok felépítése a nyereség (leggyakrabban a nettó nyereséget tartalmazza a jövedelmezőségi mutatók kiszámításakor) aránya alapján, vagy a felhasznált pénzeszközökhöz, az értékesítési bevételekhez vagy a vállalkozás egyéb eszközeihez viszonyítva. A jövedelmezőségi mutatókat arányként lehet kiszámítani, majd tizedes törtként vagy jövedelmezőségi mutatók formájában lehet bemutatni, majd százalékban kell megadni.

A jövedelmezőségi mutatókat az f.1 mérleg és a vállalkozás pénzügyi eredménykimutatása alapján kell kiszámítani. A jövedelmezőségi mutatók kiszámításának alapja a vállalat nyereségének különböző értékein alapulhat: fedezeti nyereség, működési eredmény, kamat- és jövedelemadó előtti eredmény (EBIT), nyereségadó előtti eredmény (EBT), nettó nyereség. Leggyakrabban a nyereségességi arányok kiszámításához a nettó nyereséget vagy a kamat és a jövedelemadó előtti eredményt használják.

A jövedelmezőséget befolyásoló tényezők egyrészt felhasznált tőke, lehetőséget biztosít a termelékenységre és a nyereségre , másikkal - bevétel gyártott termékek, ingatlanok értékesítéséből stb. . (forgalom), bevételi forrásként pénzeszközök a vállalkozás számára és a nyereség kialakítása. Az elemzés céljai alapján a nyereség különböző kombinációit használják azokhoz a mutatókhoz, amelyekhez a megtérülést (a felhasználás hatékonyságát) tanulmányozzák, ami lehetővé teszi számunkra, hogy sok különböző mutatót állítsunk össze (15.1. Táblázat): 1) gazdasági jövedelmezőség (eszközök ), a saját tőke megtérülése, a jövedelmezőségi tőketermelés, a forgóeszközök megtérülése, a nettó eszközök megtérülése stb. (erőforrás -megközelítés); 2) a forgalom (értékesítés) jövedelmezősége; 3) az eladott termékek jövedelmezősége, jövedelmezősége bizonyos fajták vagy termékcsoportok, ROI stb. (költséges megközelítés).

	Nyereségességi mutatók	Számítási képletek	Időpont egyeztetés
	Jövedelmezőség gazdasági (eszközök)	, ahol - nettó nyereség adózás; vállalati vagyon.	Jellemzi a vállalkozásnál felhasznált összes tőke gazdasági jövedelmezőségét, azaz. a saját és kölcsönvett források összege, az eszközök rubelére eső hozam
	Tőkearányos megtérülés	, ahol SK a vállalat saját tőkéjének összege.	Jellemzi a társaság saját tőkéjének hatékonyságát, mennyire eredményesen használják fel. Ennek a mutatónak a növekedése megfelel a vállalat profitjának növekedési céljának. Erre támaszkodnak, amikor összehasonlítják és értékelik az alternatív befektetések előnyeit, és amikor döntéseket hoznak a vállalkozásba történő befektetésekről és befektetések visszaszorításáról.
	Forgóeszközök megtérülése A nettó eszközök megtérülése	, ahol - forgóeszközök.	A mutatók jellemzik a megfelelő eszközök rubelére eső hozamot
	Jövedelmezőség értékesítés (forgalom)	, ahol Körülbelül - rendes tevékenységből származó bevétel; , ahol B a szokásos tevékenységekből származó bevétel + működési és nem működési bevételek és költségek	Jellemzi a nyereséget, amelyet a vállalat az egyes értékesítési rubelekből kap
	A termék jövedelmezősége	, ahol VAL VEL- gyártási költség	Jellemzi a költségek jövedelmezőségét, a gazdaságban végzett analitikai számításokban használják, a termelés jövedelmezőségének (veszteségességének) ellenőrzését
	Bizonyos típusú termékek jövedelmezősége	, ahol - termék nyereség én; - termékköltség én;	Különböző típusú termékek jövedelmezőségét jellemzi. Alapul szolgál a nyereség kiszámításához az árak meghatározásakor, és elemzési célokra, amikor figyelemmel kísérik a termékek jövedelmezőségét (nem jövedelmezőségét), és döntenek a nem hatékony termékekről.
	A beruházások megtérülése (Befektetési megtérülés - ROI) vagy becsült (átlagos) megtérülési ráta (számviteli megtérülési ráta - ARR módszer).	hol van az adózott eredmény összege; - az eszközök könyv szerinti értéke az időszak elején; - az eszközök könyv szerinti értéke az időszak végén; , ahol - átlagos éves nettó jövedelem (adózott eredmény + értékcsökkenés); -Kezdeti beruházás.	Választáskor érvényes legjobb lehetőség befektetés. A beruházások a legmagasabb jövedelmezőségű projektbe kerülnek. Mutatja a fő termelési és nem termelési tevékenységek eredményeként bekövetkező tőkeemelés mértékét.

Vizsgáljuk meg az elemzési sémát az egyik jövedelmezőségi mutató (az értékesítés jövedelmezősége) példáján.

A forgalom jövedelmezőségét befolyásoló tényezők elemzéséhez a lánccserék módszerét fogjuk használni. A nyereség változását két tényező befolyásolja: az adózott eredmény (az elemzés céljától függően felhasználható a beszámolási időszak nyeresége, az adózás előtti eredmény, a szokásos tevékenységekből származó nyereség) és az értékesítésből származó bevételek

. Viszont befolyásolják az értékesítés volumenének, valamint az eladott termékek szerkezetének, költségének és árának változásai. A nagyságrendet ezek a tényezők is befolyásolják. Ezért az értékesítés jövedelmezőségének (forgalom) elemzésénél megvizsgálják ezen tényezők hatását mindkettő változására.

Az első lépés a forgalom tervezett jövedelmezőségének kiszámítása tervezett nyereség mellett

és a tervezett bevétel

(15.1):

, (15.1)

A második lépés a forgalom jövedelmezőségének kiszámítása

feltéve, hogy a nyereség

valamint a jelentéstételi időszak bevétele a termékek értékesítéséből (forgalmából)

a beszámolási időszak értékesítési volumenére újraszámítva

az ár és a gyártási költség megváltoztatása nélkül (15.2):

(15.2)

A harmadik lépés a forgalom jövedelmezőségének kiszámítása

az "átlagos ár, amelyen a termékeket eladják" tényező változásai miatti nyereségváltozás hatásának függvényében. A számítások a profit összegének meghatározásával kezdődnek

valamint a jelentéstételi időszak bevétele a termékek értékesítéséből (forgalmából)

, amelyeket a vállalat megkaphatna az értékesítési volumen tényleges értékeinél; szerkezetek piacképes termékek, a tényleges árak, valamint a költségek alap (tervezett) értéke (ennek a tényezőnek a hatása kizárt). Hasonló számítás elvégzése a jelentési időszak értékesítési volumenéből, levonva a bázisidőszaki termékek előállítási költségét (költségét), a beszámolási időszak értékesítési volumenéhez számítva (tény)

, (15.3)

a nyereség változása miatt

és a bevétel

a "termékek előállítási költségei (költségei") tényező hatására abból a feltevésből indulunk ki, hogy amikor összehasonlítjuk a tényleges volumenben elért nyereséget az eladott termékek tényleges szerkezetével, a tényleges árakkal és tényleges költségekkel, valamint a nyereséggel, amelyet a a vállalkozás a tervezett (alap) összeggel megkaphatta volna a költségek értékét és más tényezők tényleges értékeit, a termelési költségek változásainak nyereségre gyakorolt ​​hatása tükröződött (a volumen növekedése / csökkenése hatására) azokból a termékekből értékesített termékek, amelyek magasabb / alacsonyabb költséggel rendelkeznek). Ehhez a beszámolási időszak eredményéből kell

vonja le a nyereség összegét, amelyet a vállalat az alap (tervezett) költségösszegnél kaphat, de az összes többi tényező tényleges értékeivel. A számítást a (15.4) képlet szerint hajtjuk végre:

, (15.4)

A forgalom jövedelmezőségében bekövetkező változások hatásának elemzése során

a beszámolási időszakban a (15.4) képlet szerinti értékesítésből származó eredmény és bevétel tényleges változása miatt a tervezett érték helyett

helyettesítse a tényleges értékét (15,5):

, (15.5)

A jövedelmezőségi mutatók értékelése képet ad arról, hogy a vállalat mennyire hatékonyan működik, ellenőrzi a termékek előállításának és értékesítésének költségeit, és milyen nettó nyereséget kap. Standard érték a jövedelmezőségi arányok nem léteznek, de vannak Általános szabály: a nyereségesség értékének olyan szinten kell lennie, hogy a vállalkozás likviditása biztosított legyen. Ez nem azt jelenti, hogy minél magasabb az együttható értéke, annál jobb. A jövedelmezőség jelentős növekedése a beszámolási időszak alatt a likviditás jelentős csökkenéséhez vezethet. A jövedelmezőségi arányok tervezésekor a vállalkozásnak mindig el kell döntenie, hogy mi a fontosabb ebben a szakaszban: a jövedelmezőség vagy a likviditás.

Önmagában az összes mutató hasznos lehet az összehasonlításhoz:

időbeli változásuk;

tényleges eredmények előrejelzéssel;

üzleti egységek egymás között;

iparági átlagmutatókkal, amely lehetővé teszi a vállalkozás helyének meghatározását az ipar többi vállalkozása között.

A vállalkozás jövedelmezőségének mutatói

Jövedelmezőség- a vállalkozás nyereségtermelő képessége.

	A mutató neve	Gazdasági lényeg	Számítási módszer	67n projekt/	Számviteli képlet a számviteli (pénzügyi) jelentési adatok alapján / 66n projekt/	Normatív érték
	Gazdasági nyereségesség (eszközmegtérülés)	Az ingatlanhasználat hatékonyságát mutatja	Nettó nyereség x 100% Az időszak átlagos eszközértéke	190. oldal 2 x 100% P. (300 - 216) f.1 (eleje + vége / 2)	P. 2400 x 100% Oldal (1600 - RBP) (4. oszlop + 3. oszlop)	Minél nagyobb, annál jobb
	A saját tőke megtérülése (pénzügyi megtérülés)	A saját tőke hatékonyságát mutatja. Ennek a mutatónak a dinamikája befolyásolja a tőzsdei jegyzések szintjét	Nettó nyereség x 100%	P. 190 láb 2 x 100%	P. 2400 x 100% Oldal (1300 + 1530 + 1540-RBP) (4. oszlop + 3. oszlop)	Minél nagyobb, annál jobb
	Értékesítés megtérülése (kereskedelmi megtérülés)	Mutatja, hogy mennyi nyereség esik 1 rubelre. eladott termékek	Nyereség az értékesítésből x 100% Bevétel - nettó az értékesítésből	050 oldal f.2 x 100% P. 010 f.2	P. 2200 x 100%	Minél nagyobb, annál jobb
	A működési költségek megtérülése (költség-haszon)	Megmutatja, hogy mennyi nyereség esik egy rubel költségre	Nyereség az értékesítésből x 100% Termelési és értékesítési költségek	050 oldal f.2 x 100% Oldal (020 + 030 +040) f.2	P. 2200 x 100% Oldal (2120 + 2210 + 2200)	Minél nagyobb, annál jobb
	Nettó nyereségesség	Megmutatja, hogy mennyi nettó nyereség esik 1 rubelre. bevétel	Nettó nyereség x 100% Bevétel - nettó az értékesítésből	190. oldal 2 x 100% P. 010 f.2	P. 2400 x 100%	Minél nagyobb, annál jobb
	Bruttó jövedelmezőség	Megmutatja, hogy mennyi bruttó nyereség kerül elszámolásra bevételi egységenként	Bruttó nyereség x 100% Bevétel - nettó az értékesítésből	029. oldal f.2 x 100% P. 010 f.2	P. 2100 x 100%	Minél nagyobb, annál jobb
	A befektetett (állandó) tőke megtérülése	Mutatja a szervezetbe hosszú ideig befektetett tőke felhasználásának hatékonyságát	Nettó nyereség x 100% A saját tőke átlagos költsége + a hosszú lejáratú kötelezettségek átlagos költsége	190. oldal 2 x 100% P. (490 + 590 + 640 + 650-216) f. 1 (eleje + vége / 2)	P. 2400 x 100% Oldal (1300 + 1400 + 1530 + 1540-RBP) (4. oszlop + 3. oszlop)	Minél nagyobb, annál jobb
	ROI (specifikus)	Megmutatja, hogy mi az adott vállalkozás jövedelmezősége beruházási projekt	Nettó nyereség egy adott befektetési projekt x 100% A projektbe fektetett alapok összege	Analitikai adatok szerint		Minél nagyobb, annál jobb
	A gazdasági növekedés fenntarthatósági együtthatója	Azt mutatja, hogy a saját tőke milyen mértékben nő a vállalkozás FHD -ja miatt	(Nettó nyereség - osztalék, részvényeseknek fizetett) x 100% A tőke átlagos költsége az adott időszakban	Str (190f.2 - osztalék) x100% P. (490 + 640 + 650-216) f. 1 (eleje + vége / 2)	P. (2400 - osztalék) * 100% Oldal (1300 + 1530 + 1540-RBP) (4. oszlop + 3. oszlop)	Minél nagyobb, annál jobb

A termékek értékesítéséből származó nyereséget a kapott bevétel összegével osztják el. Számításának kezdeti adatai a mérleg.

Ezt a FinEkAnaliz programban a Profitabilitás elemző blokkban értékesítési nyereségességként számítják ki.

Eladás megtérülése - mit mutat

Megmutatja, hogy a vállalat mennyi nyereséget kap az eladott termékek minden rubeléből.

Értékesítés megtérülése - Képlet

Az együttható kiszámításának általános képlete:

Számítási képlet a régi mérleg szerint:

K рп =	050. oldal	*100%
	010. oldal

ahol az eredménykimutatás (2. számú nyomtatvány) 050. és 010. o.

Számítási képlet az új mérleg szerint:

Eladás megtérülése - érték

Fő értékelési mutatóként használják pénzügyi hatékonyság viszonylag kis mennyiségű befektetett eszközzel és saját tőkével rendelkező társaságok. Az értékesítések jövedelmezőségének értékelése lehetővé teszi a dolgok objektív vizsgálatát.

Az értékesítés megtérülési mutatója jellemzi a vállalat munkájának fő aspektusát - fő termékeinek értékesítését.

Értékesítés megtérülése - Séma

1. A mutató növekedése.

a) A bevételek növekedési üteme meghaladja a költségek növekedési ütemét. Lehetséges okok:

• az értékesítés növekedése,
• változás az értékesítési választékban.

Az eladott termékek számának növekedésével természetben a bevétel gyorsabban nő, mint a költségek a termelési tőkeáttétel következtében.

Az előállítási költségek alkotóelemei a változó és az állandó költségek. A költségstruktúra változásai nagyban befolyásolhatják a nyereség összegét. Az állóeszközökbe történő befektetés az állandó költségek növekedésével és elméletileg a változó költségek csökkenésével jár. Ugyanakkor a függőség nem lineáris, így nem könnyű megtalálni a fix és a változó költségek optimális kombinációját.

Amellett, hogy a vállalatok egyszerűen megemelik termékeik árait, a termékskála megváltoztatásával növelhetik bevételüket. A vállalkozásnak ez a fejlődési tendenciája kedvező.

b) A költségcsökkentési arányok meghaladják a bevételcsökkenési arányokat. Lehetséges okok:

• a termékek (munkák, szolgáltatások) árainak emelkedése,
• változás a választék szerkezetében.

Ebben az esetben formális javulás tapasztalható a jövedelmezőségi mutatóban, de a bevétel volumene csökken, a trend nem nevezhető egyértelműen kedvezőnek. A helyes következtetések érdekében elemzik a vállalat árpolitikáját és választékpolitikáját.

c) A bevételek nőnek, a költségek csökkennek. Lehetséges okok:

• áremelkedés,
• változás az értékesítési kínálatban,
• költségráta változása.

Ez a tendencia kedvező, és további elemzéseket végeznek a vállalat helyzetének fenntarthatóságának felmérésére.

2. Az indikátor csökkenése.

a) A költségek növekedési üteme meghaladja a bevételek növekedési ütemét. Lehetséges okok:

• a költségek inflációs növekedése meghaladja a bevételeket,
• árcsökkentés,
• az értékesítési választék szerkezetének megváltoztatása,
• költségráta növekedése.

Ez kedvezőtlen tendencia. A helyzet orvoslása érdekében elemzik a vállalat árazási kérdéseit, a választékpolitikát, a költségellenőrzési rendszert.

b) A bevétel csökkenésének üteme gyorsabb, mint a költségek csökkenésének üteme. Lehetséges okok:

• az értékesítés csökkenése.

Ez a helyzet gyakori, ha egy vállalkozás csökkenti tevékenységét a piacon. A bevétel gyorsabban csökken, mint a költségek a tevékenység következtében termelési tőkeáttétel... Elemezni kell a vállalat marketingpolitikáját.

c) A bevétel csökken, a költségek növekednek. Lehetséges okok:

• árcsökkentés,
• költségráta emelkedése,
• az értékesítési választék szerkezetének megváltozása.

Az árképzés, a költségkontroll -rendszerek és a választékpolitikák elemzése szükséges.

Normál (stabil) piaci körülmények között a bevételek dinamikája csak a termelési tőkeáttétel hatására változik gyorsabban, mint a költségek. A többi eset vagy a vállalkozás működésének külső és belső feltételeinek megváltozásával (infláció, verseny, kereslet, költségszerkezet) vagy a termelés elszámolási és ellenőrzési rendszerének nem hatékony rendszerével függ össze.

Segített ez az oldal?

Szinonimák

További információ a ROI -ról

1. Egy kereskedelmi szervezet főtevékenységének jövedelmezőségének elemzése Jellemzi a hatékonyságot vállalkozói tevékenység mennyi nyeresége van a szervezetnek az értékesítés egy rubeléből Az értékesítés jövedelmezőségét az értékesítésből származó nyereség vagy a nettó nyereség és a kapott összeg aránya határozza meg
2. Az orosz részvénytársaságok jövedelmezőségi mutatóinak jelenlegi szintjének, jellemzőinek és trendjeinek elemzése A költségek jövedelmezősége A termékek jövedelmezősége - az eladásokból származó nyereség és az értékesítési költségek aránya Képzeld el a százalékot
3. Adózás előtti értékesítésből származó nyereség Eladásból származó nyereség Adózás előtti értékesítésből származó nyereség - amint azt az Adózás előtti értékesítés eredménye mutatja
4. Jövedelmezőségi mutató Szinonimák az eladások jövedelmezősége eladott termékek jövedelmezősége az eladások jövedelmezősége adózás előtti eredménnyel a FinEkAnalysis programban
5. A tényezők nyereségességi mutatókra gyakorolt ​​hatásának értékelése Vagy ha a csökkentési módszerrel próbálkozik, a számlálót és a nevezőt elosztják a bevétellel, akkor az értékesítés jövedelmezőségének következő tényezőmodelljét használhatja fel, amely szorozva a forgóeszközök forgalomarányával az eladásokból megszorozva a forgalomaránnyal
6. Az eladások teljes megtérülése Az eladások teljes megtérülése Az összes értékesítés megtérülése - meghatározás Az eladások teljes megtérülése - a könyv szerinti nyereség arányával egyenlő arány
7. Alacsony jövedelmezőségi küszöb és helyszíni ellenőrzések A jövedelmezőségi mutatókat nagyjából két csoportra lehet osztani jövedelmezőség értékesítés vagyon megtérülése Az eladások megtérülése a jövedelmezőség aránya, amely megmutatja a nyereség részesedését
8. Az eladott termékek jövedelmezősége Szinonimák az eladások jövedelmezősége az eladások jövedelmezősége az eladások jövedelmezősége az adózás előtti nyereség alapján a FinEkAnalysis programban, a jövedelmezőségi elemzési blokkban
9. Pénzügyi eszközök elemzése a NROSEBIFA konszolidált kimutatásai szerint - az értékesítés nettó nyereségessége nyereségből kamat előtt és a költségekből származó bevételek figyelembevétele előtt pénzügyi eszközök
10. Pontozási modell kialakítása a vállalati hitelfelvevő hitelképességének értékeléséhez EBIT Kamat 0,0790 4> 1,5 4 1,3-1,5 3 1-1,3 2< 1 0 Рентабельность продаж ROS 0,1256 6 > 0,025 6 0,02-0,025 5 0,015-0,02 3 < 0,015 0
11. Előzetes ellenőrzési elemzés, mint eszköz a büntetés-végrehajtási intézmények helyszíni adóellenőrzésének és javításának előrejelzéséhez
12. A vállalat profitképzésének és felhasználásának faktoranalízise Az eladott termékek jövedelmezősége Az eladások jövedelmezőségét a képlet számítja ki. A jövedelmezőségi szint csökkentése negatív tendencia.
13. A mezőgazdasági termelők tevékenységének pénzügyi eredményeinek faktorelemzése A tényezők befolyása az értékesítés jövedelmezőségére vagy a főtevékenység jövedelmezőségére a lánccserék módszerével értékelhető Cserék Factor rub Termék nyereségessége
14. A vállalatok pénzügyi politikájának jellemzői a válság idején ROS - az értékesítés nettó nyereségessége a kamat előtti nyereség szerint
15. Egy ipari vállalkozás pénzügyi és gazdasági stabilitásának válságellenes kezelése Az eladások jövedelmezőségének csökkenésének okai; a termelési költségek növekedése; az értékesítési volumen csökkenése.
16. A szervezet nyereségkezelésének fő szempontjai A jövedelmezőségi mutatók következő csoportjai különböztethetők meg: az eszközök megtérülése a forgóeszközök és a nettó eszközök között; a teljes saját adósság saját tőke megtérülése; az eladások megtérülése; a költségek megtérülése
17. Előrejelző egyenleg, figyelembe véve az aktuális tendenciákat, az értékesítések előre jelzett volumenét és jövedelmezőségét, a befektetett eszközök változásait a FinEkAnaliz program által automatikusan generált jelentés előrejelzési egyenlege, figyelembe véve

Bármely vállalkozás teljesítményének értékeléséhez rendszeres időközönként elemzéseket kell végezni a tevékenységek eredményei alapján. Ebben a cikkben az értékesítés jövedelmezőségének képleteiről és a vállalkozás hatékonyságának értékeléséről fogunk beszélni ezen mutatók alapján.

Definíció és magyarázat

Az értékesítés megtérülése fontos gazdasági mutató bármely vállalkozás számára. Általánosságban elmondható, hogy az árbevétel megtérülése megmutatja, hogy a szervezet a nettó nyereség hány százalékát kapja a bevételből, vagy inkább azt, hogy a jövedelem mekkora részét tartalmazza az értékesített termékek egy rubelje. Valójában az eladások megtérülési aránya százalékban kifejezve lehetővé teszi annak becslését, hogy mennyi bevétel fedezi a költségeket, és milyen bevételt kap a vállalat egy termék vagy szolgáltatás értékesítéséből.

Sok pályakezdő vállalkozó arra kíváncsi, hogy egyáltalán szükséges-e kiszámítani az értékesítés jövedelmezőségét, és mit ad ez? Az eladások megtérülése a siker mutatója pénzügyi tevékenységek vállalkozások, különösen a kis termelési volumenű vállalatok számára.

Az értékesítés jövedelmezőségének különböző képletei és mutatói segítségével világosan láthatja, hogy milyen hatékonyan használják fel a vállalkozás tőkéjét és erőforrásait, helyesen építették -e fel a piaci stratégiát és az árpolitikát. Az értékesítési volumen jövedelmezősége jellemzi a vállalkozás tevékenységének fő szempontjának - a fő termékek értékesítésének - hatékonyságát.

Például, ha a vállalat értékesítésének jövedelmezőségének kiszámításakor ez az érték 25% volt, ez azt jelenti, hogy a vállalat 25 rubel bevételt kapott minden egyes rubel bevételből. A különböző jelentési időszakok mutatóinak összehasonlító elemzése nem kevésbé indikatív eszköz. Ha az értékesítés jövedelmezőségi szintje csökkent, az azt jelenti, hogy a költségek növekedési üteme meghaladta a bevételek növekedési ütemét. Vagyis nőttek a termelési költségek, miközben a bevételek csökkentek vagy ugyanazon a szinten maradtak. Megoldásokat kell keresnünk:

• eladások növelése;
• változás árazási szabály;
• csökkentse az előállítási költségeket;
• a tartomány megváltoztatása vagy bővítése;
• a termékek és piacok értékesítésének új módjait keresni;
• a kereslet növelése (reklám, marketing).

Vagyis az értékesítésből származó nyereség jövedelmezőségének rendszeres elemzése lehetővé teszi a vállalat pénzügyi növekedésének vagy hanyatlásának mértékének felmérését. Részletesebb elemzéssel azonosíthatja az erős és gyengeségek a vállalkozás termelési és pénzügyi politikáját, és az elemzés alapján hozzon létre egy hatékony stratégiát a jövedelmezőség növelésére.

Ha egy vállalat többféle terméket gyárt, különböző árucsoportokat értékesít vagy különböző típusú szolgáltatásokat kínál, akkor kiszámíthatja az értékesítések jövedelmezőségét külön kategória... A számítások eredményei alapján meghatározzák a vállalkozás számára legelőnyösebb terméktípust.

Az értékesítés megtérülésének képlete

Az értékesítési volumen jövedelmezőségének meghatározására több képletet alkalmaznak. Nézzük a két leggyakrabban használtat:

• az értékesítés nyereségéből származó értékesítés megtérülésének klasszikus formulája;
• algoritmus az értékesítés jövedelmezőségének bruttó nyereséggel történő kiszámításához.

Hol alkalmazzák

Az értékesítés jövedelmezőségének kiszámításának eredményeit különféle célokra használják:

• számára összehasonlító elemzés a vállalkozás munkája egy bizonyos ideig;
• a terméktípusok egyikének árképzéséhez;
• hogy tanulmányozza a választék iránti igényt.

Példa a nyereségesség alkalmazására a táblázatban.

A társaság tevékenységének összehasonlító elemzése után ezekre a mutatókra következtetéseket vonhatunk le:

1. 2018-ban a jövedelmezőségi mutató 3,6% -kal csökkent.
2. A termékek értékesítéséből származó nyereség 23% -kal csökkent.
3. A bevételek is csökkentek, de nem annyira, mint más mutatók

Következtetés - az árbevétel és a vállalkozás jövedelmének csökkenése a termelési költségek növekedésének köszönhető. Ha a költségek növekedtek, azt jelenti, hogy emelnie kell az egységárat vagy növelnie kell az értékesítést. A vállalat konkrét tevékenységeitől függően érdemes lehet megvizsgálni a termelési vagy kezelési költségek csökkentésének lehetőségét.

Az eladási ráta megtérülése

Az értékesítés jövedelmezőségének nincsenek pontosan megállapított mutatói, mivel sokat meghatároz a tevékenységi terület, a szervezet mérete és fejlődési stádiuma. Különféle iparágakban és gazdasági aktivitás vannak olyan átlagok, amelyek a szervezet hatékonyságát jelzik.

Általánosságban elmondható, hogy gazdasági aktivitásÚgy tartják, hogy az eladások megtérülése 1-5% között alacsony, 5-20% között közepes és stabil, 20-30% -ból rendkívül jövedelmező mutató. A 30% feletti értékesítés megtérülése szuperhatékony és nyereséges üzletnek felel meg.

Az üzleti projektmenedzsereket érdekli vállalkozásuk jövedelmezősége, mivel létrehozásának kezdeti célja a gazdagodás. A termelés biztosítására fordított erőforrások és az elért eredmény pénzben kifejezett megfelelése meghatározza az alany működésének hatékonyságát. A fő mutató, amely lehetővé teszi a döntés meghozatalát az előző mód további munkájának célszerűségéről, vagy annak kiigazításának szükségességéről, a vállalkozás nyereségessége. A gazdasági számítások során a paraméter együtthatóként jelenik meg.

Jövedelmezőségi paraméterek

A vállalati hatékonyság paraméteréről

A jövedelmezőség mérhető mutató gazdasági hatékonyság vállalkozói tevékenység tárgya. Ez határozza meg a vállalati erőforrások felhasználásának hatékonyságát. Az elemzéshez külön figyelembe kell venni a kiválasztott időszakban a vállalkozásba irányuló befektetéseket, amelyek a következő jellegűek:

• munkaerő;
• Termelés;
• anyag;
• készpénz.

Bruttó jövedelmezőség

Az értékesítési teljesítmény lehetővé teszi az értékelést fajsúly nyereség a munkaeredmények értékesítéséből származó bevételből.

A mutató másik neve megtérülési ráta. A szabványos módszertan szerint a paramétert a bevétel nettó nyereségességén alapuló számítással határozzák meg. Ha szükséges azonosítani a vállalkozás gyenge pontjait, akkor ajánlott a bevételt bruttó, mérleg és működési komponensekre osztani.

A jövedelmezőség típusai

A bruttó jövedelmezőség a vállalkozás hatékonyságának aránya, amelyet a bruttó jövedelmezőség paraméterével számolnak ki. Lehetővé teszi az értékesítések nyereségességének meghatározását bruttó árrés alapján. A paramétert a bruttó nyereség és bevétel hányadosa határozza meg. Ez lehetővé teszi, hogy meghatározza a bevétel rubelében található bruttó nyereség kopejkák számát.

A bruttó jövedelmezőség, a képlet figyelembe veszi a jövedelmezőség sajátos jellegét, lehetővé teszi a tevékenységek eredményeinek pénzügyi kimutatásaiban megjelenített bruttó nyereség mutatójának meghatározását. Értéke megfelel a bevétel és a teljes költség közötti különbségnek. Ebben a képletben a bevételt az értékesítési mennyiség és az eladási ár szorzataként kell értelmezni.

Üzemi haszonkulcs

Az üzemi eredmény az értékesítésből származó nyereségesség és a nettó nyereség közbenső értéke. Lehetővé teszi az értékesítés megtérülési arányának meghatározását a paraméter és a bevétel hányadosaként.

Profit típusok

A működési nyereségesség az üzemi haszonkulcs mutató második neve. Ez tükrözi a rubel kopecks számát egy rubel bevételre. A képlet összetevőinek adatait a pénzügyi jelentésben szereplő tételek alapján határozzák meg.

Olvassa el még: Átlagos létszám dolgozók: számítási képlet

Paraméterelemzés

A gazdasági mutató csökkenése azt jelzi, hogy csökken a kereslet egy üzleti egység munkájának eredménye iránt, és csökken a termékei versenyképessége. A helyzet stabilizálása érdekében a vállalkozás vezetőjének olyan tevékenységeket kell kezdeményeznie, amelyek ösztönzik a keresletet és javítják az előállított áruk minőségét. Alternatív megoldásként meg lehet fontolni azt a lehetőséget, hogy új piaci résből végezzenek tevékenységeket.

Az értékesítési hatékonyság mutatójában bekövetkező változások tendenciáját a bázis és a beszámolási időszak dinamikájában értékelik. A bázisidőszak az előző időszak, amelyben a mutató magas pontszámokat mutatott. Biztosítani kell annak lehetőségét, hogy egy paramétert összehasonlítsunk egy szabványnak tekintett mutatóval.

Vonatkozásában definiálva nettó jövedelem a gazdálkodó egység tevékenységeinek hatékonyságára vonatkozó gazdasági mutatót a nettó nyereség és bevétel hányadosa számítja ki, amelyet az értékesítések pénzben kifejezett mennyisége határoz meg. A nettó nyereséget az egységár szorzataként kell kiszámítani a termelés volumenével, kibocsátási egységben kifejezve. A nettó haszonkulcs azt mutatja, hogy hány kopeka nettó nyereség van a munka eredményeinek értékesítéséből származó bevételben.

Nyereségességi arány

A szervezet teljesítményének egyik fő mutatója az értékesítés megtérülése a nettó nyereség szempontjából. Mi jellemzi ezt a mutatót? Hogyan számítják ki? Az összes részlet alább található.

Mi a nettó haszonkulcs?

A jövedelmezőség fogalma közvetlenül kapcsolódik a sikerhez, vagyis bármely vállalkozás jövedelmezőségéhez. Ez a pénzügyi mutató kiszámítható a vállalkozás egészére vagy külön -külön a divízióira (tevékenységi típusokra). A számítások során könnyen meghatározható az eszközök megtérülése, az állóeszközök (állóeszközök), az értékesítés, az áruk, a tőke stb. Először is, a számítás a jövedelem könyvelési adatainak elemzésén alapul egy bizonyos időszakra.

A jövedelmezőségi értékek elemzése lehetővé teszi, hogy megtudja, mennyire hatékony a társaság létrehozására és további fejlesztésére fektetett alapok kezelése. Mivel a számításokat százalékban vagy együtthatóban végzik, minél magasabb az elért eredmény, annál jövedelmezőbb az üzlet. A jövedelmezőség számítását a következő helyzetekben használják:

• Rövid és hosszú távú profit-előrejelzéssel.
• Hitelek és kölcsönök fogadásakor.
• Amikor új irányokat tár fel és elemez létező fajok kereskedelmi tevékenységek.
• Az ipari benchmarking során.
• A közelgő beruházások és beruházások igazolása érdekében.
• A vállalkozás valós piaci árának megállapítása stb.

Az értékesítés megtérülési mutatója jelzi, hogy mennyit komponens része a társaság bevételét a nyereség veszi fel. Más szóval, mennyi bevételt hozott az eladott termékek (munkák vagy szolgáltatások) minden rubelje. Ennek az aránynak a szabályozásával a cég vezetője módosíthatja az árpolitikát, valamint a jelenlegi és jövőbeli költségeket.

Az értékesítés megtérülése nettó nyereség szerint - képlet

A mutató kiszámításakor a szervezet adott időszakra vonatkozó számviteli adatait használják. Különösen az értékesítés jövedelmezőségének meghatározásához van szükség információra a nettó nyereségről, amelyet a 2400. o. 2 "Pénzügyi eredményekről szóló jelentések" (a jelenlegi formanyomtatványt a Pénzügyminisztérium hagyta jóvá a 66n. Számú, 02.07.10. Számú végzéssel).

A képlet így néz ki:

RP = magánvállalkozás / B, ahol:

RP az értékesítés megtérülésének értéke,

PE - a nettó nyereség összege (2400. f., 2. o.),

B - a bevétel összege (2110. f. 2. sor).

Ezenkívül a mutatók részletezéséhez kiszámíthatja a jövedelmezőséget bruttó nyereség vagy működési jövedelmezőség... A képletek a megadott céloknak megfelelően változnak:

RP VP = a vállalat VP / V, ahol:

RP VP szerint - bruttó haszonkulcs,

A cég alelnöke - a cég bruttó nyeresége (2100. oldal, 2. oldal),

B - a bevétel összege.

Működő RP = Adózás előtti eredmény (2300 f. 2. o.) / V.

Mi az eladások megtérülési rátája, amelyet normának tekintünk?

Azt már megtudtuk, hogy az RP egy bizonyos időszak nyereségszintjét mutatja. A dinamikában ez az arány segít megállapítani, hogyan változik egy vállalkozás jövedelmezősége az idő múlásával. Ehhez elemezze az adatokat több időszakra - alaphelyzet és jelentés. Ezután könnyen kiszámítható a haszonkulcs a tényezőszámítások elvégzésével.

Mi a nyereségesség normája? Erre a kérdésre nincs határozott válasz. Az optimális mutatók a vállalkozás vagy annak felosztása típusától és sajátosságaitól függenek. Természetesen minél magasabb az érték, annál jobb, de az eredményeket olyan jelek is befolyásolhatják, mint az időtartam termelési ciklus, a befektetések elérhetősége stb.

A jó jövedelmezőség átlagos mutatóját együtthatóként ismerik el a 20-30%, átlagos - 5-20%, alacsony 1-5% tartományban.